NOTER
7. Finansiella tillgångar och skulder
| MEUR | 30 sep 2026 | 30 sep 2025 | 31 dec 2025 |
|---|---|---|---|
| Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultaträkningen | |||
| Kortfristiga placeringar | 0,4 | 0,3 | 0,4 |
| Valutaswappar | - | 0,4 | 2,9 |
| Övriga finansiella tillgångar | 0,0 | 0,9 | 0,0 |
| Summa | 0,4 | 1,6 | 3,3 |
| Ränteswap - säkringsinstrument | 2,1 | - | 0,2 |
| Summa finansiella tillgångar värderade till verkligt värde | 2,5 | 1,6 | 3,5 |
| Finansiella tillgångar värderade till upplupet anskaffningsvärde | |||
| Övriga finansiella tillgångar | 11,9 | 17,9 | 16,7 |
| Kundfordringar och övriga finansiella fordringar | 249,8 | 287,6 | 305,8 |
| Summa | 261,7 | 305,5 | 322,5 |
| Likvida medel | 82,2 | 82,7 | 82,3 |
| Summa finansiella tillgångar | 346,4 | 389,8 | 408,3 |
| Finansiella skulder värderade till verkligt värde via resultaträkningen | |||
| Valutaswappar | 5,2 | - | - |
| Skuld för villkorad köpeskilling¹ | 6,8 | 12,4 | 8,9 |
| Summa | 12,0 | 12,4 | 8,9 |
| Ränteswap - säkringsinstrument | - | 0,0 | 0,0 |
| Valutaterminer - säkringsinstrument | 9,4 | - | - |
| Säljoption, likviditetsåtagande till innehav utan bestämmande inflytande (värdeförändringar redovisas i eget kapital)² | 40,1 | 36,9 | 38,9 |
| Finansiella skulder värderade till verkligt värde | 61,5 | 49,3 | 47,8 |
| Finansiella skulder värderade till upplupet anskaffningsvärde | |||
| Upplåning¹ | 811,1 | 849,6 | 846,4 |
| Leasingskulder | 424,5 | 540,2 | 559,4 |
| Övriga finansiella skulder | 2,1 | 2,9 | 2,9 |
| Leverantörsskulder och andra finansiella skulder | 62,2 | 86,7 | 117,0 |
| Uppskjuten köpeskilling¹ | 20,4 | 24,7 | 25,1 |
| Summa | 1 320,3 | 1 504,1 | 1 550,8 |
| Summa finansiella skulder | 1 381,8 | 1 553,4 | 1 598,6 |
¹Presenteras i rapport över finansiell ställning som lån.
² Presenteras i rapport över finansiell ställning som övriga finansiella skulder.
Med undantag för schuldscheinlån med fast ränta bedöms de redovisade värdena för finansiella tillgångar och skulder som redovisas till upplupet anskaffningsvärde i allt väsentligt motsvara deras verkliga värden. Det redovisade värdet för schuldscheinlånen med fast ränta uppgick till 140,7 MEUR (140,7 MEUR) och det verkliga värdet till 131,7 MEUR (131,9 MEUR).
Värdering till verkligt värde - värderingsmetoder och viktigaste indata
Vid värdering till verkligt värde tillämpas följande tre värderingsnivåer:
Nivå 1: Kortsiktiga placeringar om 0,4 MEUR (0,4 MEUR) inkluderar statsobligationer. Nivå 1 i verkligt värde hierarkin används när verkligt värde baseras på noterade priser på en aktiv marknad.
Nivå 2: Koncernen har valuta- och ränteswappar som värderas enligt nivå 2. Nivå 2 i verkligt värde hierarkin används när verkligt värde baseras på andra observerbara indata än noterade priser på en aktiv marknad som ingår i nivå 1.
Nivå 3: Koncernen omvärderar återkommande följande finansiella tillgångar och skulder enligt nivå 3, där verkligt värde inte baseras på observerbara marknadsdata:
a) Skulden för villkorad köpeskilling baseras huvudsakligen på det uppskattade utfallet av framtida prestationsmål/resultatmål.
b) Säljoption, likviditetsåtagande gentemot innehav utan bestämmande inflytande består av:
- Likviditetsåtagande avseende säljoptioner till innehav utan bestämmande inflytande i Medicover Hospitals India (MHI) uppgick till 34,4 MEUR (34,6 MEUR). Åtagandet kommer att bortbokas när avyttringen av den indiska sjukhusverksamheten slutförs.
- Likviditetsåtaganden avseende säljoptioner till innehav utan bestämmande inflytande hänförbart till dotterföretag i Norge, Cypern och Bosnien-Hercegovina på 5,7 MEUR (4,3 MEUR), beräknas att nyttjas mellan 2027-2028.
Vid fastställandet av åtagandenas verkliga värde gjordes uppskattningar av centrala variabler. De mest väsentliga är verksamhetens tillväxttakt, som används för att bedöma dess lönsamhet vid den framtida inlösentidpunkten, samt den diskonteringsränta som tillämpas på det nominella värdet.
I följande tabell sammanfattas kvantitativ information om väsentliga icke-observerbara indata som använts vid värdering av väsentliga poster till verkligt värde enligt nivå 3.
| Verkligt värde (MEUR) | Indata | Känslighet | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Beskrivning | 30 sep 2026 | 31 dec 2025 | 30 sep 2026 | 31 dec 2025 | Samband mellan ickeobserverbara indata och verkligt värde | |
| Säljoption, likviditetsåtagande till innehav utan bestämmande inflytande i MHI, Indien | 34,4 | 34,6 | 7-års prognos CAGR EBITDA | 26,2 % | 26,2 % | Ökning med 10 % genomsnittlig årlig EBITDA-tillväxt = skuld ökar med 4,6 MEUR |
| Riskjusterad diskonteringsränta | 14,2 % | 12,0 % | Minskning med 1 procentenhet diskonteringsränta = skuld ökar med 0,4 MEUR | |||
| Skulder för villkorad köpeskilling | 6,8 | 8,9 | Riskjusterad diskonteringsränta | 8,5-11,8 % | 5,5-11,8 % | Minskning med 1 procentenhet diskonteringsränta = skuld ökar med 0,0 MEUR |
Under 2026 har inga väsentliga förändringar skett avseende värderingsmetoder, indata eller antaganden.
Inga finansiella tillgångar eller finansiella skulder har omklassificerats mellan värderingskategorierna.